Агрохолдинг прошел оферту по облигациям на 2,5 млрд рублей.

На фоне облигационных дефолтов компаний агросектора «Мираторг» в пятницу сумел пройти оферту по дебютному выпуску на 2,5 млрд руб., выкупив бумаги почти на 1 млрд руб. В тот же день облигации снова вернулись на рынок. В «Мираторге» надеются, что благодаря успешному прохождению оферты IFC примет положительное решение о выделении компании кредита на 30 млн долл. Сейчас этот вопрос находится на рассмотрении совета директоров финансовой корпорации.

Агрохолдинг «Мираторг» создан в 1995 году. Компания занимается дистрибуцией, производством и переработкой мяса. Включает две зерновые компании, элеватор, комбикормовый завод, десять свинокомплексов, бойню, завод по производству полуфабрикатов, транспортную компанию и сеть дистрибьюторских центров. Выручка по МСФО за первое полугодие 2009 года составила 6,6 млрд руб., чистая прибыль — 8,7 млн руб., EBITDA — 1,07 млрд руб. Дебютный выпуск облигаций на 2,5 млрд руб. был размещен в августе 2007 года на ММВБ, срок обращения — пять лет.

В прошедшую пятницу инвесторы предъявили к погашению 939 тыс. облигаций «Мираторга», что составляет 75% от общего объема бумаг, находящихся в обращении, и 37,5% от всего выпуска. Облигации выкупались по номиналу — 1 тыс. руб. По словам вице-президента «Мираторга» Владимира Маслова, выкуп был осуществлен целиком за счет собственных средств компании. В тот же день 958 тыс. ценных бумаг были проданы новым инвесторам. «Мы не слышали, чтобы в третьем эшелоне были подобные прохождения оферты, когда бумаги возвращались бы на рынок», — заявил РБК daily г-н Маслов. Накануне оферты, в четверг, «Мираторг» также выплатил четвертый купон в размере 109 млн руб.

Как сообщалось ранее, для частичного рефинансирования дебютного займа «Мираторг» может использовать средства из кредитной линии IFC на 30 млн долл. Г-н Маслов уточнил, что финансовая корпорация пока рассматривает возможность предоставления кредита «Мираторгу», и в случае положительного решения он может быть получен не ранее четвертого квартала 2009 года.

Аналитики считают хорошей новостью, что в свете многочисленных сообщений о дефолтах компаний АПК-сектора «Мираторг» сумел исполнить оферту, тем более за счет собственных финансовых ресурсов. «Ликвидности сегодня не хватает практически всем компаниям этого профиля, однако в последнее время банки все же с большей готовностью идут на переговоры по реструктуризации текущей задолженности», — отмечает аналитик «Брокеркедитсервиса» Татьяна Бобровская.

Напомним, ранее среди компаний агросектора дефолты по облигациям допустили «Разгуляй» (не прошел оферту по третьему выпуску на 3 млрд руб.), «Аркада» (дефолты по второму выпуску на 700 млн руб. и четвертому на 1,5 млрд руб., компания подала иск о признании себя банкротом), «Белый фрегат» (после дефолта по дебютному выпуску на 1 млрд руб. также объявил себя банкротом), «Митлэнд» (дефолт по оферте дебютных облигаций на 1 млрд руб.) и ряд других компаний.